Поиск по каталогу |
(строгое соответствие)
|
- Профессиональная
- Научно-популярная
- Художественная
- Публицистика
- Детская
- Искусство
- Хобби, семья, дом
- Спорт
- Путеводители
- Блокноты, тетради, открытки
A Random Walk through Asset Pricing Anomalies. Theoretical Underpinnings and Empirical Tests on Time Series Momentum
В наличии
Местонахождение: Алматы | Состояние экземпляра: новый |
Бумажная
версия
версия
Автор: Mihovil Porin Rapic
ISBN: 9783330511927
Год издания: 2017
Формат книги: 60×90/16 (145×215 мм)
Количество страниц: 120
Издательство: AV Akademikerverlag
Цена: 30180 тг
Положить в корзину
Способы доставки в город Алматы * комплектация (срок до отгрузки) не более 2 рабочих дней |
Самовывоз из города Алматы (пункты самовывоза партнёра CDEK) |
Курьерская доставка CDEK из города Москва |
Доставка Почтой России из города Москва |
Аннотация: The idea of efficient markets is remarkably simple: All current information is reflected in and all new information is rapidly included into the price, keeping the prices unpredictable. Investors behave rationally and make financial decisions according to their marginal utility. However, Behavioral Finance argues that this is not always the case and that investors are susceptible to many irrationalities, evident in biases and heuristics used. The objective of this thesis is twofold: The first objective is to provide an overview of the Efficient Markets Hypothesis along with its shortcomings, while considering the alternative approach of Behavioral Finance at the same time. The second goal is to inspect one specific shortcoming in the nine developing markets of Eastern Europe.
Ключевые слова: Asset Pricing, Eastern Europe, Time Series Momentum, Random Walk, Anomalies, Anomaly, TSMOM, Empirical tests